近月金融市場活躍，吸引資金持續流入，港元持續強勢，金管局於10月頻密接錢，今年注資金額已逾3,600億元，銀行結餘衝上近約4,500億元，突破2015年11月4,263億元之歷史高位，創下歷史新高。銀行資金重返高度充裕水平，事實上，銀行港元貸存比率已見回落，由3月底高達90.1%回落至8月底之85.1%，在資金湧港情況下，相信銀行貸存比率將進一步回落。銀行資金充裕，銀行的綜合利率亦已回落，由年初高達1厘逐步降至9月底為0.36厘，跌幅達0.64厘；反映銀行平均資金成本確實已回落。

銀行今年曾上調按息及削減按揭優惠，但下半年銀行流動性逐漸提高，最近部分銀行樓按取態已漸轉積極，加上銀行開始部署明年按揭目標貸款額，新批按息開始調頭回落；按息由普遍為H+1.5%下調至低見H+1.35%。若疫情持續可控，相信將有更多銀行跟隨略調按息，競爭下整體新批按息將有輕微跌幅。9月份市場金融集資活動活躍，加上季結因素，與樓按相關的1個月拆息平均升至0.44%，及後輾轉回落，但受巨型新股招股影響，拆息近日又告回升，1個月拆息重上0.4%以上水平，但在短期因素過後，相信1個月拆息可望回落。

雖然銀行樓按取態好轉，但由於失業率升至6.4%之16年新高，反映經濟仍然疲弱，勞工市場存在隱憂，加上航空公司大型裁員進一步惡化就業市場，政府保就業二期計劃亦快將結束，銀行縱使回復較積極取態，但警覺性將會提高，較佳的按揭息率及優惠較傾向提供予工作前景保持穩定、收入穩定及信貸紀錄良好的申請人；而受經濟衝擊較大的行業如航空、零售等則仍保守，只可作個別評估。

作者為中原按揭董事總經理王美鳳